به گزارش کیان آنلاین، بازار سهام در معاملات روز یکشنبه با فشار فروش کمتری مواجه شد و توانست نشانه هایی از تعادل را به نمایش بگذارد. شاخص کل بورس پس از چند روز نزولی، با رشد ۱۲ هزار و ۷۱۸ واحدی به سطح دو میلیون و ۷۷۶ هزار واحد رسید. شاخص هم وزن نیز با رشد جزئی ۰.۱۴ درصدی همراه بود. اما آیا این روند میتواند به یک رشد پایدار تبدیل شود یا بازار همچنان در برزخ انتظار باقی خواهد ماند؟ در ادامه این گزارش، با تحلیل دقیق شرایط امروز و پیش بینی بورس دوشنبه ۱۵ بهمن ۱۴۰۳ همراه باشید.
بررسی عملکرد بازار بورس در روز یکشنبه ۱۴ بهمن ۱۴۰۳
رشد شاخص کل پس از روزهای نزولی
بازار سهام روز یکشنبه توانست اندکی از فشار فروش روزهای قبل را جبران کند و به تعادل نسبی برسد. شاخص کل بورس با رشد ۰.۴۶ درصدی به سطح دو میلیون و ۷۷۶ هزار واحد رسید. این رشد هرچند به دلیل حمایت حقوقی ها و معاملات مثبت در گروه های دلاری و پتروپالایشی بود، اما هنوز کافی به نظر نمی رسد.
بازگشت اندک تقاضا در سهمهای کوچک
شاخص هم وزن که به دلیل ضعف در تقاضای سهم های کوچک افت کرده بود، در روز یکشنبه با رشد ۱,۲۱۱ واحدی به سطح ۸۷۰ هزار واحد رسید. اما همچنان نشانه های ضعف در معاملات سهمهای کوچک مشهود است و این موضوع نشان می دهد که سرمایه گذاران خرد به بازار اعتماد کافی ندارند.
حجم و ارزش معاملات: پایینتر از حد انتظار
یکی از نکات منفی معاملات روز یکشنبه، حجم پایین معاملات بود که به معنای عدم ورود جریان نقدینگی جدید به بازار است. کاهش ارزش معاملات خرد، هشدار جدی به بازار سهام محسوب میشود و میتواند در روزهای آتی، مانعی بر سر راه رشد پایدار شاخصها باشد.
تحلیل بنیادی و تکنیکال: چرا بازار به تعادل نرسیده است؟
1. نبود شوک خبری مثبت
یکی از اصلی ترین مشکلات بازار، نبود اخبار مثبت و تاثیرگذار است. سرمایه گذاران منتظر یک خبر مثبت نظیر بهبود شرایط ارزی یا تصمیمات حمایتی دولت هستند. در صورت عدم انتشار چنین اخباری، بعید است بازار بتواند به سرعت از وضعیت نوسانی خارج شود.
2. الگوهای نزولی در نمودار شاخص کل
از دیدگاه تکنیکالی، شاخص کل همچنان با مقاومت های مهمی در سطوح بالاتر مواجه است. الگوی سر و شانه در نمودار شاخص، نشانه ای از احتمال افت بیشتر شاخص در صورت شکست نواحی حمایتی است.
3. ضعف در تقاضای پول حقیقی
خروج پول حقیقی از بازار، همچنان از مشکلات اصلی بورس است. در معاملات روز یکشنبه نیز علیرغم رشد شاخص ها، شاهد ورود پول قوی از سوی سهامداران خرد نبودیم. این مساله می تواند روند رشد بازار را با چالش مواجه کند.
پیش بینی بورس دوشنبه ۱۵ بهمن ۱۴۰۳
1. رشد نمادهای پتروپالایشی محتمل است
به دلیل بهبود نسبی قیمت های جهانی نفت و اخبار مثبت از کاهش محدودیت های صادراتی، پیشبینی میشود که نمادهای پتروپالایشی فردا روند مثبتی داشته باشند. نمادهایی مانند «شبندر»، «شپنا» و «شتران» می توانند لیدر بازار در معاملات فردا باشند.
2. بازگشت تقاضا در گروههای دلاری مشروط به رشد دلار توافقی
در صورتی که نرخ دلار توافقی در بازار ارز رشد ملایمی داشته باشد، می توان انتظار داشت که گروههای صادراتمحور مانند فلزات و پتروشیمی ها با تقاضای بهتری مواجه شوند. اما اگر نرخ دلار ثابت بماند، احتمال فشار فروش وجود خواهد داشت.
3. احتمال ادامه تعادل در بازار با حمایت حقوقیها
با توجه به نقش پررنگ حقوقی ها در متعادل کردن بازار، پیشبینی میشود که فردا نیز در ساعات پایانی معاملات شاهد حمایت از نمادهای بزرگ باشیم. اما این حمایت ها تنها در کوتاهمدت موثر خواهند بود و برای رشد پایدار به ورود پول حقیقی نیاز است.
تحلیل گروههای تاثیرگذار در معاملات فردا
گروه پتروشیمی و پالایشی
با توجه به بهبود نسبی قیمت نفت و اخبار مثبت از کاهش موانع صادراتی، این گروه همچنان پتانسیل رشد دارد. سرمایه گذاران باید به نمادهای ارزنده و کم ریسک در این گروه توجه ویژه داشته باشند.
گروه فلزات اساسی و معدنی
این گروه به شدت تحت تاثیر نوسانات نرخ ارز و قیمت های جهانی قرار دارد. در صورتی که قیمت های جهانی بهبود یابد، میتوان انتظار بازگشت تقاضا در نمادهایی نظیر «فولاد»، «فملی» و «کچاد» داشت.
گروه بانکی و خودرویی
گروه بانکی به دلیل اخبار کاهش نرخ سود سپرده ها ممکن است شاهد تقاضای بیشتری باشد. در گروه خودرویی نیز، هرچند هنوز نشانه های قوی از رشد دیده نمی شود، اما در صورت حمایت حقوقی ها، نمادهایی مانند «خودرو» و «خساپا» میتوانند عملکرد بهتری داشته باشند.
عوامل کلیدی تعیینکننده روند بورس در روز دوشنبه
- نوسانات نرخ ارز: هرگونه تغییر در نرخ دلار توافقی می تواند به طور مستقیم بر عملکرد نمادهای دلاری و صادراتی تاثیر بگذارد.
- اخبار سیاسی و اقتصادی: هرگونه خبر مثبت از مذاکرات اقتصادی یا حمایت های جدید دولت می تواند به رشد تقاضا در بازار کمک کند.
- حجم معاملات: در صورتی که حجم و ارزش معاملات خرد افزایش یابد، میتوان به بازگشت روند صعودی امیدوار بود.